De federale regering heeft via het Zomerakkoord 2025 een aantal concrete aanpassingen doorgevoerd aan twee populaire technieken voor dividenduitkering: het liquidatiereservestelsel en het VVPRbis-regime. Deze wijzigingen zijn intussen officieel van kracht vanaf 29 juli 2025 met de publicatie van de programmawet van 18 juli 2025.
Wat betekenen deze veranderingen concreet voor jou als ondernemer? Polar wijst de weg!
Een liquidatiereserve laat kleine vennootschappen toe om winst na belastingen apart te reserveren. Bij de aanleg wordt een afzonderlijke heffing van 10% betaald. Zie het als een “ticketje” dat je toelaat om later deze reserve uit te keren tegen een verlaagd tarief roerende voorheffing.
Tot en met 2024 bedroeg dat tarief 5%. Vanaf 2025 wordt dat 6,5%. De wachttijd wordt dan wel korter: 3 jaar i.p.v. 5 jaar.
🔔 Overgangsmaatregel: voor reserves aangelegd tot en met 31 december 2025 blijft het oude regime van toepassing:
| Tot en met 2024 | Vanaf 2025 | |
| Afzonderlijke heffing bij aanleg | 10% | 10% |
| Wachttijd voor uitkering | 5 jaar | 3 jaar |
| Roerende voorheffing bij uitkering | 5% | 6,5% |
| Totale belastingdruk bij uitkering | 10% + 5% = 13,64% | 10% + 6,5% = 15% |
Conclusie: wie sneller wil beschikken over zijn opgebouwde winst, krijgt meer flexibiliteit. Daar staat een lichte fiscale meerkost tegenover.
Het VVPRbis-regime laat kleine vennootschappen toe om dividenden uit te keren aan een verlaagd tarief van 15% roerende voorheffing, mits naleving van een aantal voorwaarden (o.m. de aandelen moeten steeds in jouw bezit zijn geweest en de aandelen zijn verkregen door een inbreng in geld.
Wat verandert er vanaf 2025?
| Tot en met 2024 | Vanaf 2025 | |
| Uitkering na 2 jaar mogelijk aan 20% | Ja | Neen |
| Uitkering na 3 jaar aan 15% | Ja | Ja |
| Uitkering binnen 2 jaar | Ja, aan 30% | Ja, aan 30% |
Conclusie: Het is niet langer mogelijk om dividend uit te keren aan 20% roerende voorheffing onder het VVPRbis-regime. Onze ervaring leert ook dat dit nauwelijks of niet werd gebruikt in de praktijk. De impact van deze wijziging lijkt ons dus eerder een vereenvoudiging van het systeem, dan het ontzeggen van gunstregime voor de belastingplichtige.
Als manager, consultant of vrije beroeper met een vennootschap:
✅ Je krijgt meer flexibiliteit om liquidatiereserves sneller uit te keren.
⚠️ De totale belastingdruk stijgt licht bij snelle uitkering (van 13,64% naar 15%).
❗ Het 20%-tarief in VVPRbis verdwijnt, het 15%-tarief na 3 jaar blijft.
Het Zomerakkoord 2025 brengt ondernemers meer flexibiliteit bij dividenduitkering via de liquidatiereserve, maar wel tegen een iets hogere belastingdruk. Het VVPRbis-regime wordt vereenvoudigd door het wegvallen van het 20%-tarief, terwijl het gunstige 15%-tarief na 3 jaar behouden
Bij Polar geloven we dat winstuitkeringen beter renderen als ze strategisch gepland worden. De wijzigingen aan het liquidatiereservestelsel en het VVPRbis-regime bevestigen dat je best regelmatig stilstaat bij je dividendstrategie.
Wat voor de ene vennootschap optimaal is, kan voor een andere net nadelig zijn. Een goede analyse blijft dus essentieel.
Wil je weten wat dit betekent voor jouw situatie? Contacteer ons, we denken graag met je mee.
